KI ist meiner pers. Meinung nach keine Blase, sondern eine industielle und Gesellschaftliche Revolution, wie der Umstieg von der Pferdekutsche zum Verbrenner und jetzt zum Elektroauto. Oder wie die Einführung der Massenfertigung bzw. des Internets. Danach wird als nächstes, das damit verknüpfte Feld, die Robotik auf breiter Front kommen. Selbstfahrende Autos, intelligente Maschinen, die sich selbst überwachen und letztlich auch die humanoide Robotik. Drohnen sehen wir schon bei den Transportunternehmen und im Krieg...
Oft wird der Vergleich der Dotcom-Blase mit der heutigen Situation bei KI herangezogen. Aber damals gab es eben massenweise Firmen-Neugründungen mit aberwitzigen Bewertungen, die jedoch nicht einmal Kunden oder Umsätze hatten.
Aktuell sehe ich höchstens die Gefahr der Überbewertung einzelner Titel. Dass man in manchen Fällen einfach einen total überzogenen Preis für bestimmte Titel bezahlt. Auf der anderen Seite, werden für die Bewertungen aber auch immer die aktuellen und vergangenen Zahlen herangezogen. Wir sind mental aber offenbar nicht bereit dazu, zu erkennen, was ein exponenzielles Wachstum bedeutet, weil es das in dieser Form und Geschwindigkeit und auf diesen Umsatzniveaus noch nie gegeben hat. Wir verkennen in unserer Milchmädchenrechnung meiner Meinung nach auch das massive Einsparungspotenzial und die möglichen Produktivitätssteigerungen unserer Firmen und der Gesellschaft, die wir durch KI erhalten werden. Die Wertschöpfung wird nach den Anfangsinvestitionen massiv steigen, bei gleichzeitig deutlich niedrigeren Kosten, im Vergleich zu menschlichen Mitarbeitern. In bestimmten Branchen werden heue Hyperscaler entstehen.
Man muss sich zur Beurteilung der Lage doch nur mal die Aussagen von Lisa, Jensen und vom Open AI Chef anhören. Die halten einen TAM von 500 Mrd. USD mitlerweile für eine Unterteibung. Deren Auftragsbücher sind knallvoll. Man geht mitlerweile von einer Dekade aus, in der KI jährlich massiv wachsen wird. Schon heute gibt es mehr Nachfrage als Angebot. Nicht umsonst will jeder in die Chipfertigung einsteigen und eigene KI Chips entwerfen, um mit möglichst viel Marge oder wenig Selbstkosten in diesen Markt einzusteigen, bzw. den eigenen Bedarf zu decken.
Bei den neuen NV Blackwell Chips hat Jensen Huang erst kürzlich vor Lieferengpässen gewarnt, was übrigens wiederum eine gute Chance für AMD sein könnte...
Quelle: https://www.manager-magazin.de/unternehmen/tech/...-9f1a-5139a41cb10a
Schaut man sich zudem an, wie gerade massenweise Rechenzentren und Atomkraftwerke in aller Welt gebaut oder erweitert werden und wirft man zudem einen Blick auf die Lage bei den Speicherherstellern wie SK Hynix, Samsung, Micron und Co. sowie Festplattenherstellern wie Seagate, Western Digital usw., so erkennt man, dass die Produktpreise in diesen Sektoren, aufgrund des massiven Nachfrageüberhangs im Moment deutlich am Steigen sind. Professionelle SSDs für Rechenzentren, sind z.B. für die nächsten 2 Jahre ausverkauft. Wer heute bestellt muss rund 2 Jahre auf deren Lieferung warten...
Quelle: https://www.computerbase.de/news/storage/...um-50-prozent-rauf.94971/
So sieht für mich jedenfalls keine Blase aus...
Just my 2 cents
Grüße BT |
